個(gè)人聲譽(yù)掛鉤薪酬 還將遭監(jiān)管處罰！券商聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理又征求意見(jiàn) 多家正自查！已納入今年分類評(píng)級(jí)
歷時(shí)一年多的探討后，監(jiān)管層十分看重的券商聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)指引距離正式落地愈來(lái)愈近。
近日，券商中國(guó)記者獲悉，中證協(xié)上周向各券商下發(fā)了《證券公司聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理指引（修改稿）》（簡(jiǎn)稱“最新版征求意見(jiàn)稿”），進(jìn)一步梳理和明確了聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)及職責(zé)，增強(qiáng)實(shí)操性；增加了從業(yè)人員聲譽(yù)約束及評(píng)價(jià)機(jī)制內(nèi)容，防范和管理人員不當(dāng)行為及道德缺失引發(fā)的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)等。
值得一提的是，此次最新版征求意見(jiàn)稿，距離上次向行業(yè)征求意見(jiàn)尚不足兩月，此舉一方面反應(yīng)出監(jiān)管部門對(duì)此事的高度重視，另一方面也說(shuō)明行業(yè)內(nèi)對(duì)此事的反饋非常踴躍。
自去年4月份監(jiān)管首次發(fā)文擬將聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)能力指標(biāo)引入證券公司分類評(píng)價(jià)以來(lái)，至今已超過(guò)16個(gè)月，期間多次小范圍征求行業(yè)意見(jiàn)和進(jìn)行內(nèi)部研討。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，最新下發(fā)的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理指引實(shí)操性較強(qiáng)，且是大范圍向行業(yè)征求意見(jiàn)，后續(xù)或不會(huì)再大改。各券商需在9月10日前再次提交反饋意見(jiàn)。
新版征求意見(jiàn)稿四大要點(diǎn)
中證協(xié)最新發(fā)布的《關(guān)于就<；證券公司聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理指引（修改稿）>；征求意見(jiàn)的函》顯示，中證協(xié)風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)于今年7月份組織召開(kāi)專題會(huì)議，會(huì)后根據(jù)監(jiān)管部門意見(jiàn)，結(jié)合行業(yè)實(shí)踐情況，對(duì)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理指引進(jìn)行了修訂。
相比不足兩個(gè)月前的征求意見(jiàn)稿，此次主要進(jìn)行了兩處修改：一是進(jìn)一步梳理明確了聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)及職責(zé)，明晰首席風(fēng)險(xiǎn)官和新聞發(fā)言人等崗位的職責(zé)邊界，增強(qiáng)指引可操作性；二是增加了從業(yè)人員聲譽(yù)約束及評(píng)價(jià)機(jī)制內(nèi)容，防范和管理人員不當(dāng)行為及道德缺失引發(fā)的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)等。
要點(diǎn)一：厘清首席風(fēng)險(xiǎn)官和新聞發(fā)言人的職責(zé)。
最新版征求意見(jiàn)稿明確提出，證券公司應(yīng)指定首席風(fēng)險(xiǎn)官牽頭負(fù)責(zé)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理工作。同時(shí)，要求證券公司建立新聞發(fā)言人機(jī)制，并明確由新聞發(fā)言人負(fù)責(zé)向媒體、公眾澄清虛假或不完整信息和宣傳公司正面、客觀信息。
證券公司可設(shè)置多名新聞發(fā)言人，至少一名為公司高級(jí)管理人員。新聞發(fā)言人負(fù)責(zé)公司對(duì)接媒體、公眾口徑的統(tǒng)一溝通，與上市公司董秘負(fù)責(zé)公司信息的對(duì)外公布，負(fù)責(zé)組織和協(xié)調(diào)公司信披事務(wù)以及投資者關(guān)系管理等職責(zé)是不同的。
要點(diǎn)二：對(duì)從業(yè)人員聲譽(yù)從嚴(yán)約束。
此前的征求意見(jiàn)稿中，中證協(xié)對(duì)證券公司和從業(yè)人員違反本指引的情況采取不同的自律管理措施，比如證券公司違規(guī)的，將根據(jù)《中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)自律管理措施和紀(jì)律處分實(shí)施辦法》對(duì)公司及相關(guān)負(fù)責(zé)人采取自律管理措施；從業(yè)人員因違規(guī)造成聲譽(yù)事件的，中證協(xié)將從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過(guò)程中的不當(dāng)行為信息記入從業(yè)人員誠(chéng)信信息管理系統(tǒng)。
最新的征求意見(jiàn)稿統(tǒng)一了對(duì)二者的處罰形式，并且更為明確和嚴(yán)厲。這份征求意見(jiàn)稿第二十八條規(guī)定，“證券公司及其從業(yè)人員違反本指引的，協(xié)會(huì)依據(jù)《中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)自律措施實(shí)施辦法》對(duì)其采取談話提醒、警示、責(zé)令改正等自律管理措施或行業(yè)內(nèi)通報(bào)批評(píng)、公開(kāi)譴責(zé)等紀(jì)律處分，并按規(guī)定記入?yún)f(xié)會(huì)誠(chéng)信信息管理系統(tǒng)，相關(guān)紀(jì)律處分信息按規(guī)定記入證券期貨市場(chǎng)誠(chéng)信檔案數(shù)據(jù)庫(kù)。”
此前征求意見(jiàn)稿還規(guī)定了一些可從輕/減輕、從重采取自律措施的情形，但此次則一并刪除這些規(guī)定。此處修訂可以看出，監(jiān)管對(duì)從業(yè)人員聲譽(yù)從嚴(yán)約束，防范和管理人員不當(dāng)行為及道德缺失引發(fā)的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。
值得注意的是，最新征求意見(jiàn)稿延續(xù)了將員工不當(dāng)行為與績(jī)效薪酬掛鉤，即員工因個(gè)人不當(dāng)言行引發(fā)公司或行業(yè)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)的，或因違反外部監(jiān)管規(guī)定或公司內(nèi)部政策引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)事件或客戶投訴且造成公司或行業(yè)聲譽(yù)影響的，證券公司應(yīng)依據(jù)政策采取與其行為影響相掛鉤的績(jī)效薪酬追索、扣回措施，并視情況采取其他內(nèi)部問(wèn)責(zé)手段。
要點(diǎn)三：券商經(jīng)理層承擔(dān)了解聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)水平的職責(zé)。
相比此前的征求意見(jiàn)稿，新版征詢意見(jiàn)稿規(guī)定，應(yīng)由券商經(jīng)理層而非董事會(huì)承擔(dān)起聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理的職責(zé)。
證券公司董事會(huì)承擔(dān)的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)中，刪除“評(píng)估公司總體聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)水平及其管理狀況”，主要職責(zé)有三點(diǎn)：推進(jìn)公司聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理文化建設(shè)；確保將聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)納入全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，確定聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理的總目標(biāo)，以及公司章程規(guī)定的其他涉及聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理的職責(zé)。
證券公司經(jīng)理層對(duì)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理承擔(dān)的主要責(zé)任中，新增“充分了解公司總體聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)水平及其管理狀況”，以及“建立有效的輿情監(jiān)測(cè)系統(tǒng)或采取相應(yīng)手段，支持聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)的及時(shí)識(shí)別和動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)”。
要點(diǎn)四：重大聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生十天內(nèi)需向中證協(xié)匯報(bào)。
證券公司在重大聲譽(yù)事件或可能引發(fā)重大聲譽(yù)事件的行為發(fā)生后，應(yīng)在十個(gè)工作日內(nèi)，向中證協(xié)報(bào)告。
如因證券公司從業(yè)人員出現(xiàn)不當(dāng)行為及道德缺失引發(fā)公司重大聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)，且進(jìn)行內(nèi)部問(wèn)責(zé)的，應(yīng)一并向中證協(xié)報(bào)告。
多家券商正對(duì)照自查
多名業(yè)內(nèi)人士向記者表示，最新版征求意見(jiàn)稿實(shí)操性更強(qiáng)了，各券商目前首要應(yīng)做的是對(duì)照自查，努力落實(shí)。
也有券商人士表達(dá)了反饋意見(jiàn)，如果聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理要堅(jiān)持“全員全程”，覆蓋范圍這么廣；又要堅(jiān)持“預(yù)防第一”，關(guān)口前移。那么，聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)如何防控？跟傳統(tǒng)的風(fēng)控合規(guī)如何分工，避免重復(fù)勞動(dòng)，資源浪費(fèi)？
雖然該規(guī)定目前還處于征求意見(jiàn)階段，但細(xì)數(shù)2020年分類評(píng)價(jià)的自評(píng)規(guī)則，發(fā)現(xiàn)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)已納入“全面風(fēng)險(xiǎn)管理”項(xiàng)下。
在今年的券商分類評(píng)價(jià)工作底稿中，聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理已被寫入扣分項(xiàng)自評(píng)表格當(dāng)中。在“全面風(fēng)險(xiǎn)管理”項(xiàng)下，聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理被描述為：聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理制度機(jī)制健全并有效執(zhí)行，能夠有效管理并及時(shí)監(jiān)測(cè)公司重要輿情以及工作人員以公司名義公開(kāi)發(fā)布信息、接受采訪行為及內(nèi)容，客觀研判、妥善回應(yīng)輿論反映情況或質(zhì)疑。不過(guò)，包含該項(xiàng)在內(nèi)的11項(xiàng)暫無(wú)需標(biāo)注存在問(wèn)題，僅需要填寫“證券公司全面風(fēng)險(xiǎn)管理指標(biāo)自評(píng)”表格即可。
歷時(shí)16個(gè)月，落地在即
2019年年中，中證協(xié)首次向券商下發(fā)了《證券公司聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理能力專項(xiàng)評(píng)價(jià)實(shí)施方案》（征求意見(jiàn)稿），擬將各證券公司的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理能力納入分類評(píng)價(jià)中，最高可加3分或扣0.5分。
當(dāng)時(shí)，中證協(xié)擬設(shè)置兩大指標(biāo)來(lái)考核券商聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理能力，主要包括評(píng)價(jià)期內(nèi)發(fā)生負(fù)面輿情的處置情況，以及積極參與政策解讀和輿論引導(dǎo)的情況，并量化了很多加分和減分指標(biāo)。征求意見(jiàn)稿一出，就引發(fā)行業(yè)極大反彈，核心爭(zhēng)議要點(diǎn)在于對(duì)監(jiān)管導(dǎo)向把握的不同理解。
隨后，監(jiān)管在行業(yè)內(nèi)部小范圍征求過(guò)幾輪意見(jiàn)和研討，廣為人知的是今年6月份的那份征求意見(jiàn)稿，要求各券商首席風(fēng)險(xiǎn)官牽頭負(fù)責(zé)風(fēng)險(xiǎn)管理工作，并建立新聞發(fā)言人制度，協(xié)會(huì)將通過(guò)檢查等方式對(duì)券商實(shí)施情況進(jìn)行自律管理。
6月份的征求意見(jiàn)稿從制度體系層面明確和細(xì)化了各項(xiàng)要求，但也有券商提出了一些實(shí)操層面的難題，比如首席風(fēng)險(xiǎn)官和新聞發(fā)言人職責(zé)分工的不明晰等。
近日，監(jiān)管在進(jìn)一步修訂該規(guī)定之后，大范圍向券商重新征求意見(jiàn)。“9月10號(hào)前反饋即可，應(yīng)該不會(huì)再大改了。”